วิธีการซื้อขาย Bitcoin ด้วย Futures
นอกจากการ ซื้อ Bitcoin ด้วยตลาด Spot ตามที่ได้เคยอธิบายไว้ในบทความก่อนหน้านี้แล้ว เรายังสามารถซื้อ Bitcoin หรือสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆได้ด้วยอนุพันธ์หรือ Futures เช่นกัน เรามาทำความรู้จักเครื่องมือการลงทุนประเภทนี้กันดูว่ามีประโยชน์และความเสี่ยงอย่างไร
Futures สร้างผลตอบแทนได้ระดับสูงแต่มาพร้อมกับความเสี่ยง
Futures เป็นสัญญาที่กำหนดระยะเวลาซื้อขายล่วงหน้าโดยมีช่วงเวลาและวันหมดอายุที่กำหนดไว้ชัดเจน สินทรัพย์ที่สามารถนำมาแปลงเป็นสัญญาล่วงหน้ามีตั้งแต่ หุ้น ดัชนีตลาดหุ้น สินค้าโภคภัณฑ์อย่างทองคำ รวมไปถึงค่าเงิน รวมไปถึงสกุลเงินดิจิทัล
กล่าวคือหากเรา ซื้อ Bitcoin ด้วยตลาด Spot เราจะได้รับ Bitcoin มาไว้ใน Wallet ของเราจริงซึ่งจะสามารถส่งต่อให้คนอื่นได้ แต่หาก ซื้อ Bitcoin ในตลาด Futures เราจะไม่ได้รับ Bitcoin จริง แต่ได้แต่เพียงสัญญาในการซื้อขายเท่านั้น จุดประสงค์เพื่อการเก็งกำไรไม่สามารถนำไปใช้งานอย่างอื่นได้
ไม่มีการส่งมอบสินค้าจริง
Futures คือการซื้อขายสัญญาล่วงหน้า ไม่ได้มีการส่งมอบสินค้ากันโดยตรงทันที กล่าวคือเป็นเครื่องมือที่ใช้ในการบริหารความเสี่ยงและเก็งกำไรเท่านั้น ผู้ลงทุนจะไม่ได้เป็นเจ้าของสินทรัพย์นั้นๆ แต่จะเป็นการซื้อขายสัญญาส่งมอบที่กำหนดระยะเวลาส่งมอบหรือวันหมดอายุที่ชัดเจนเช่น รายไตรมาส รายเดือน แต่สำหรับสกุลเงินดิจิทัลอาจจะมีทั้งสัญญาที่กำหนดระยะเวลาและสัญญาที่ไม่ได้กำหนดระยะเวลาหรือที่เรียกว่า Perpetual
สามารถซื้อขายได้ทั้งขาขึ้นและขาลง
ความพิเศษของ Futures ก็คือการที่สามารถซื้อขายและทำกำไรทั้งทั้งตลาดขาขึ้นรวมถึงตลาดขาลงจึงสามารถทำกำไรได้แม้ตลาดในภาพรวมจะเป็นขาลงด้วยการขายล่วงหน้า (Short) โดยสามารถซื้อขายได้ทั้งการเก็งกำไรรวมถึงการบริหารความเสี่ยง (Hedging) เช่น ซื้อสกุลเงินดิจิทัลเอาไว้แต่ยังไม่ต้องการจะขายออกไปก็อาจจะเปิดสถานะ Short เพื่อป้องกันไม่ให้พอร์ตขาดทุน
สามารถ Leverage ได้
อีกหนึ่งความพิเศษของ Futures คือสามารถใช้เงินเพียงเล็กน้อยแต่ทำกำไรได้ในอัตราที่สูงหรือที่เรียกว่า Leverage เช่นใช้เงิน 10 บาทแต่สามารถซื้อขายได้เท่ากับมีวงเงิน 100 บาท เรียกว่า Leverage 1:10 นั่นเพราะ Futures จะต้องมีการวางเงินมาร์จินไว้ก่อนด้วยนั่นเอง แต่นอกจากการทำกำไรได้ในระดับสูงแล้วหากขาดทุนก็จะเสียหายอย่างหนักเช่นกันและอาจถึงขั้นเป็นหนี้ได้เลยทีเดียว
วิธีการซื้อขาย Futures ใน Binance
Binance ถือได้ว่าเป็น Exchange ที่ให้บริการเทรด Futures ของสกุลเงินดิจิทัลอันดับต้นๆของโลกในด้านวอลลุ่มซื้อ รวมถึงมีโปรดักต์ให้เลือกซื้อขายที่หลากหลาย โดยเราสามารถเลือกเทรด Futures ได้ด้วยการเลือก Transfer สกุลเงินดิจิทัลซึ่งรองรับสามสกุลคือ BUSD,USDT และ BNB เข้ามาใน Wallet ของ Futures ก่อน
ทั้งนี้ก่อนที่เราจะเทรด Futures จะต้องเข้าใจสองคำสั่งสำคัญนี้เสียก่อนซึ่งก่อนจะเทรดเราต้องเลือกอย่างใดอย่างหนึ่ง
Cross หากราคา Futures ที่เราเปิดสถานะไว้ลงต่ำกว่าระดับมาร์จินของเราจะไม่ถูกปิดโพสิชั่น แต่จะมีการดึงส่วนของเงินทุนใน Wallet ของเราไปเติมเพื่อชดเชยให้มี ระดับที่มาร์จินสูงขึ้น
Isolate ระบบจะทำการปิดสถานะทันทีหากราคาลงมาต่ำกว่าระดับมาร์จินหรือที่เรียกว่า Liquidate เท่ากับว่าเงินลงทุนที่ลงไปจะเสียหายทั้งหมด 100%
นักเทรดควรต้องศึกษาสองคำสั่งนี้ให้มีความเข้าใจและเหมาะสมกับสไตล์การเทรดของเราเพื่อป้องกันความเสียหายที่อาจจะเกิดขึ้น
ทั้งนี้ Binance เปิดโอกาสให้สามารถ Leverage ได้ตั้งแต่ 1 เท่าไปจนถึงสูงสุด 125 เท่า แต่การใช้ Leverage ในระดับสูงจะยิ่งเพิ่มความเสี่ยงให้กับพอร์ตลงทุนของเรามีโอกาสที่จะขาดทุนหรือถูกบังคับปิดสถานะสูงมาก สำหรับมือใหม่ควรจะเริ่มต้นด้วย Leverage ที่น้อยๆไปก่อน
กล่าวได้ว่า Futures เป็นทั้งเครื่องมือที่มีประโยชน์ในการสร้างผลตอบแทนให้สูงโดยใช้เงินจำนวนน้อย ขณะเดียวกันยังเป็นเครื่องมือที่มีความเสี่ยงสูงด้วยเช่นกัน ขึ้นอยู่กับว่าเรามีความเข้าใจในแนวโน้มราคาของสกุลเงินดิจิทัลที่เราเทรดมากน้อยเพียงใดรวมถึงการบริหารเงินในพอร์ตให้มีความสมดุล
แหล่งที่มา/ต้นฉบับ :
แสดงความคิดเห็น